编者按：“所谓银行，就是基于风险处理能力而盈利的组织。”花旗银行前董事长沃尔特·瑞斯顿这句话道破了银行是基于风险管理的本质。

　　“所谓银行，就是基于风险处理能力而盈利的组织。”花旗银行前董事长沃尔特·瑞斯顿这句话道破了银行是基于风险管理的本质。

　　中国航油(新加坡)股份有限公司总计5.54亿美元的损失、大鹏证券进入破产阶段被长江证券接管，这一系列的金融事件诱因中，风险管理首当其冲。中国工商银行的不良贷款比例最高时曾达到47.5%，但是到2004年末，这一比例已经下降了将近30个百分点。

　　路透集团（Reuters Group）中国区董事总经理王倩茵认为：“在金融业的市场风险、信用风险及营运风险三大风险中，信用风险是较难管理的，也是目前各大银行努力提升的目标。”无论如何，对银行业来说，利用商业科技手段进行信贷风险管理已被提上日程了。

人管还是系统管？

　　“中国的很多银行都是以贷款为主要业务，”中国银行上海分行资金部副总经理乐延说，“因此，信贷风险的管理倍受关注。”

　　据了解，几乎任何一家银行都有信贷风险管理方面的相关制度，不同的是，有些银行的管理手段主要是人工审核，有些银行则依靠科技手段来确保审核的精确性，避免人为错误。

　　但就总体应用水平而言，目前国内的银行在利用商业科技来提升信贷风险管理方面还是落后于国际同行。

　　招商银行研究部副总经理罗开位表示，对中国银行业来说，信贷风险的内部评级仅处于起步阶段，其中关于违约数据库、转移矩阵等方面的基础设施建设几乎是空白，贷款企业信用评级更多是用于客户的选择及风险的预警，尚未向更深层次的风险量化管理方向发展。

　　记者从华一银行了解到，华一银行在信贷风险控制中用到的信息技术还不多，基本上还是通过阅读财务报表、收入以及支配资金，来给还款能力确定指标。不过，华一银行资金部高级经理华鹰告诉记者，华一银行目前已采用路透集团提供的风险管理系统，加强利率和汇率方面的市场风险管理。

　　交通银行上海分行审核部一位人士向记者透露，交通银行现在的信贷审核基本上都是对每位客户的公司背景、收入、还款能力等基本信息资料做分析评级，还是以人工审核为主，没有部署过多的信息技术手段。

　　到底是要人管还是要系统管呢？

　　NCR（中国）数据仓库事业部大中华区专家中心总经理杨顺生认为，人与信息系统是相辅相成的，信息滞后会导致管理低效，因此在“人管”的基础上，有技术含量的的审计手段也不可或缺。

　　路透集团的王倩茵也表示，利用信息技术手段进行风险控制，有很多优势都是手工操作无法比拟的，国外的银行都是在提高管理水平的同时，通过部署信息技术系统来保证更精准的各类统计计算，得出科学的预测结果。

　　澳大利亚新西兰银行集团（Australia and New Zealand Banking Group Limited，以下称“ANZ集团”）仅在澳大利亚一地的贷款决策，每年价值就达380亿美元， ANZ集团之所以能够取得这一业绩，是因为集团七年来一直使用赛仕研究所有限公司（SAS Institute Inc.，下称“SAS公司”）数据挖掘解决方案，作为其信用记分系统的核心组件。

　　在为零售贷款引入SAS公司数据挖掘解决方案和信用记分系统之前，ANZ集团分行员工必须手工执行评估每个贷款、信贷申请的复杂工作。

　　这一评估流程现在很大程度上实现了自动化，并整合了SAS Enterprise Miner来开发帮助银行每年评估2,000万信贷申请的模型。通过贷款决策自动化，评估人员可以将更多的时间花在借款需求复杂的客户身上—校准评估资源和信贷风险。

　　“通过资产、负债和财务稳定性的详细数据来审批信贷，可以完全排除有可能影响决策的个人偏见，达到客观性。” ANZ集团高级投资组合模型经理安德鲁·威尔逊-安南（Andrew Wilson-Annan）表示。

建立违约数据库

　　一定规模的数据积累，一直被认为是成功实施信用风险解决方案的基础。也正是数据积累欠缺这一点，使得国内银行业信用风险相对比较难管理，因为电子化数据的积累并不容易，很多银行的电子化历史交易数据并不齐全。

　　路透集团的王倩茵分析，一般来说，信用风险是通过违约率来计算的，这要求建立在庞大的数据资料库的基础上，按照既有的大量电子化历史数据，用统计效用来计算违约率，而目前国内很多银行这些电子化的历史数据不齐全，无从做出精确的分析。路透集团的风险管理系统即便有着丰富的市场及信用资讯做后盾，同时也有全球连线的外汇交易及其他财经信息做参考，也需要银行自身有历史数据的积累。

　　银行上市时则会被要求披露风险信息，包括该银行的前十大贷款客户资料及其账务情况等，这就要求银行必须在积累大量数据的基础上，算清楚信贷中的违约率。NCR公司的杨顺生表示，如果这方面数据不够庞大，算出来的违约率就不够准确；到年末时，根据当时的业绩状况，银行的评级可能会降低。如果该银行还发行债券，那么所发行债券的价格也会下跌，银行的融资成本会增高，这会因此带来一系列的不良影响。

　　尽管现在国内的银行基本上都设有信贷风险委员会，负责审核大额的贷款项目，甚至还通过信贷员和征信机构做征信调查，找公证单位做公证，但这个过程中，信息化手段的运用比较少，难以保证数据的可靠性以及最终评定结果的精确性。

　　另外，让杨顺生忧虑的是，中国的银行风险管理实施联系着银行企业文化、管理文化的重塑，涉及各个部门、各项业务、各种产品的全方位风险管理理念的变革。国内银行一贯对内部报告的披露很敏感。一直以来，银行对亏损公开讳莫如深，很多历史数据无法得到，管理不透明，就无法做到非常好的的风险管理，银行将不得不借助寥寥无几的数据和大量假设来计算自己的操作风险。

　　Algorithmics中国金融风险实验室的有关人员向记者表示，信贷风险的管理需要对信贷数据进行详细分析，从数据的提供到整合都要有科学的过程。Algorithmics公司是全球领先的金融风险管理解决方案提供商。

　　Algorithmics公司针对不同种类金融风险的统一分析计算引擎，建立在统一的数据库基础之上。分析计算引擎从同一个数据源得到风险计算原始数据，并得出分析计算结果，为不同种类的风险管理系统所使用。在此基础上，才有可能真正实现集中管理。集中管理不仅仅是数据集中，从金融业务管理角度上讲，集中管理是分析结果的统一，这样才能最大限度地利用资本资源，实现最大限度的业务回报。

　　招商银行研究部副总经理罗开位更是建议银行加快建立违约概率测度模型的基础设施—违约数据库。

　　中国银行业可以通过建立企业财务数据过滤器，对企业提交的财务报表进行真实性检验，建立合格的违约数据库。罗开位表示，中国人民银行建立的《银行信贷登记咨询系统》为中国银行业提供了一个海量的贷款数据库的信息平台。国内银行可以充分发挥该系统的数据资源优势，不断完善系统信息，建立中国自己的违约数据库。

智能化控制

　　有了大量数据，银行就能利用各种信息系统来对这些数据进行计算，智能化地做出风险预警。

　　国内的银行在信贷风险控制采用信息技术管理还处在起步阶段。

　　国际上的风险解决方案提供商竞相研发更易于客户使用的信贷风险解决方案。据Algorithmics公司有关人员介绍， Algorithmics公司的解决方案强调灵活的中、前台开放结构。例如在信贷风险管理系统中，前台信贷业务操作人员所关心的三个主要风险分析数据是 “信贷限额（Limit）”、“违约率（Default）”、“已发生的违约率（Loss Given Default）”，这些数据应该嵌入到金融机构现有的信贷操作软件屏幕之中。在中台业务系统中，信贷业务管理人员同样希望风险分析数据可以在业务系统中以分支屏幕的方式显示出来，而不是以完全独立的系统的方式显示。

　　Algorithmics 公司风险分析系统的后台就是一个风险分析计算引擎，该系统所产生的风险分析结果数据可以从MtF中读取，通过Web方式，向金融机构散布在全国各地的中台业务系统和前台业务系统提供风险分析计算数据，通过开放式的数据格式，为这些金融机构将风险分析计算引擎的分析结果数据嵌入其业务系统提供便利的技术基础。

　　广东发展银行日前采用了路透集团先进的Kondor+风险与交易管理解决方案及KGL（Kondor Global Limits）全球限额管理系统。目前，路透集团已占据中国同类产品90%的市场份额。中国银行是路透集团最大的客户，从纽约到东京，中国银行的风险与交易管理系统都由路透集团提供。而广东发展银行在全中国拥有520家分支机构，此次通过路透集团提供的信息系统来加强市场风险和信用风险管理，并对交易行为进行实时监控。

　　王倩茵表示，这一综合性的风险管理解决方案将最大程度地整合交易流程所需要的系统，并对业务流程进行无缝管理。“现在我们能够根据风险政策和国际规则进行交易决策，降低运营成本，减少错误，提高效率。” 王倩茵说。

　　相比而言，国外的银行很早就开始部署信息系统来管理信贷风险。英国的巴克利银行很早就开始用风险资产的概念做风险管理，他们引入了NCR公司的一整套客户评分预测模型、违约概率模型以及客户类型的评分系统，根据这些数据系统的功能，他们以此估算银行的风险准备金。

　　欧洲最主要的银行集团之一的德雷斯顿银行集团（Dresdner Bank AG），拥有大约1,120个分支机构和五万名员工，并且业务遍及70多个国家。然而，日益增长的公众和私人部门的信用风险对银行的系统提出了新挑战。但是在德雷斯顿银行集团既有信息系统中，信用风险分析业务发展缓慢且手工操作的特点非常明显。为了改进信用风险分析的速度，德雷斯顿银行集团选择了国际商业机器公司（IBM）的数据库和BO（Business Objects）公司的商业智能技术相结合的解决方案。

　　新系统使用仅八个月后，就已经为德雷斯顿银行集团部分部门带来了效率和收益。

　　集团定义出50多个风险因素，并对这些风险因素进行持续监测，监测的结果被用于计算信用风险指标。该信用风险指标能够在不同的维度上被分析和汇总，包括按客户群、分支机构和地区，随着时间的推移，还能单独隔离并追踪信用风险。这些新的信用风险指标衡量手段带来的最大好处是实现了对客户账户进行更密切的观察，而观察透明度的提高又能够预先估计投资组合的信用风险，并协助德雷斯顿银行集团降低其风险的成本。

差距甚远

　　与国际先进银行相比，国内银行在风险管理的水平上还存在差距。

　　据Algorithmics中国金融风险实验室的专家介绍，发达国家的金融机构通过十几年的实践，对金融风险管理系统的业务目标、具体实现方法、内部操作流程、专业人员配置、技术引进策略方面已经有了比较成熟的经验。但由于这些策略和方法在金融机构内部属于战术级机密，所以，当国内的金融机构和国外的金融机构交流的时候，国外金融机构一般不会介绍这类内容。而风险管理技术咨询公司所提供的技术咨询也不会深入到具体的实施方法和实施技巧的战术层面。这种情况无疑为国内金融机构在摸索具体金融风险管理系统实施方法上带来了一定的难度。

　　另外，该专家还指出，从风险管理的理念上看，国内银行目前侧重于风险控制，而国外同行已经能够在风险控制的基础上实现对风险的利用。也就是说，目前国内金融机构主要集中解决的是如何对各类金融风险进行有效的控制；而国外金融机构已经发展到如何利用金融风险分析系统所得出的风险数据，最大限度地利用风险以实现非常好的收益。

　　国外金融机构建立金融风险管理系统的目的，是通过金融风险管理系统对未来存在的各类金融风险进行计算和预测，在分析和预测数据的基础上实现风险规避并利用风险提高收益率，因此，国外金融机构对金融风险分析和计算系统的技术要求非常高。

　　事实上，国外金融机构建立金融风险管理系统的目的主要是通过高科技的信息技术来提高生产力，而不仅仅只是监督和控制。

　　华一银行的华鹰认为，在中国金融业，金融风险管理的理念已经得到一定的普及，但目前国内金融机构缺乏相关的风险管理专家和信息技术专家，在银行内部，既懂金融又懂IT的人才很少，而国外的风险管理解决方案提供商则拥有大量的金融专家和懂行的IT专家，他们的解决方案功能十分强大，因此，华一银行正在加大对行内IT员工进行金融业务知识培训的力度。

（信息周刊）